基金净值指的是基金单位净值，计算公式为：基金单位净值＝（基金资产—基金负债）/基金份额总数。根据基金单位净值，还能计算出基金单位累积净值，计算公式为：基金单位累积净值=基金单位净值+累积分红。
在市场环境下，各种证券的价格会因为各种因素出现变化，所以基金的净值也会出现变化。在当天的交易结束之后，基金公司和托管银行的估值人员根据各种数据的变动情况，重新计算并公布基金的每日净值。在计算基金每日净值的时候，有两种不同的计算方法：
（1）通过已知价计算基金每日净值。已知价又被成为历史价，它是上一个交易日的收盘价。在计算基金净值的时候，估值人员首先要根据各种证券产品在上一个交易日的收盘价，去计算基金持有的金融资产（包括股票、债券、期货合约、认股权证等证券）的价值是多少。
之后，估值人员再将基金的金融资产和现金资产相加，除以发售的基金份额数量。这样就得到了当天的基金单位净值。
（2）通过未知价计算基金的每日净值。未知价又被称为期货价，它是当天的收盘价。在计算基金净值的时候，估值人员需要用当天的收盘价来计算基金持有的金融资产的价值是多少，然后再得出当天的基金单位净值。在使用这种方法进行计算的时候，投资者需要等到第二天才能知道基金的价格是多少。